As taxas de juros finalmente subiram

Finalmente, as taxas de juros subiram no Canadá. Esta manhã, o governador do Banco do Canadá, Stephen Poloz, anunciou um aumento da taxa de 0,25%, elevando a taxa de juros para 0,75%.

Citando novos dados que “reforçaram a confiança do banco em suas perspectivas”, o banco decidiu aumentar a taxa pela primeira vez desde 2010.

O banco aponta para uma economia global forte, especialmente nos Estados Unidos, aliada a um mercado de trabalho forte e níveis mais altos de investimento direto aqui em casa. Embora o banco não seja exatamente exuberante sobre as tendências de curto prazo para a economia canadense - prevendo que o crescimento 'muito forte' do primeiro trimestre do ano será 'moderado' no resto do ano -, ele aponta para uma forte gastos das famílias, uma normalização dos preços do petróleo e exportações fortes como boas razões para esperar um crescimento “acima do potencial”.



Esta é a primeira vez que as taxas de juros baixam em mais de dois anos. Em julho de 2015, o Banco do Canadá reduziu as taxas de juros de 0,75% para 0,5%, em resposta à queda do petróleo que afetou grande parte da economia de Alberta.

O Banco do Canadá geralmente se reúne cerca de oito vezes por ano para avaliar a economia do país e determinar quais ferramentas políticas devem ou não ser usadas para garantir que as coisas funcionem sem problemas.

Taxas de juros baixas, em teoria, deveriam fazer com que pessoas e empresas gastassem. Se o custo do empréstimo for baixo, mais pessoas terão acesso ao crédito, mais gastos ocorrerão para usar esse crédito, estimulando a economia.

O próximo anúncio da taxa de juros está previsto para 6 de setembro de 2017 – muitos economistas estão prevendo mais um pequeno aumento nas taxas. Eles preveem que a tendência de alta das taxas pode continuar até meados de 2018, se a economia canadense continuar a ter um bom desempenho.

Se você é proprietário de uma casa, comece a economizar

O maior (e possivelmente mais problemático) impacto de um aumento da taxa de juros é o subsequente aumento nas taxas de hipoteca. Vamos supor que você tenha uma hipoteca pendente de $ 400.000 e sua taxa de hipoteca atual seja de 2,25%. Esta calculadora de hipoteca útil me diz que seus pagamentos mensais de hipoteca são de $ 1.742,45.

As taxas de juros agora subiram de 0,5% para 0,75%. No mínimo, a taxa de hipoteca definida pelo seu banco, subirá 0,25 por cento também. A uma taxa de 2,5%, seus pagamentos mensais de hipoteca chegam a US$ 1.791,85 por mês.

São US $ 50 extras, ou três garrafas decentes de vinho que você terá que desistir todos os meses.

É verdade que isso pode não parecer muito, mas lembre-se de que, em primeiro lugar, os bancos provavelmente aumentarão as taxas de hipoteca em mais de 0,25% e, em segundo lugar, considerando que o preço médio de uma casa em uma cidade como Toronto é de quase US $ 900.000, sua hipoteca provavelmente é significativamente mais alta. superior a US$ 400.000.

Se você não possui uma casa, perdeu as vantagens do crédito barato

Mas pode haver um forro de prata.

O boom imobiliário que está ocorrendo em todo o Canadá tem sido amplamente atribuído às baixas taxas de juros. Claro, a especulação estrangeira e o crescimento populacional têm sido fatores, mas, na maioria das vezes, os canadenses são incentivados a comprar uma casa porque acabam pagando tão pouco juros em suas hipotecas.

Os economistas estão prevendo amplamente uma desaceleração no mercado imobiliário e, em certa medida, na economia, se as taxas de juros começarem a subir.

Isso não é surpresa – o investimento em moradias residenciais atualmente contribui para 8% do nosso PIB geral. Uma nota recente da Capital Economics prevê que o crescimento do PIB diminuirá de 2,4% em 2017 para 1,2% em 2018, devido à queda nos preços das casas (e, portanto, nas vendas de casas).

Os preços mais baixos das casas são uma grande coisa para todos vocês que estão ganhando tempo, acumulando esses centavos para despejar em uma casa que costumava valer US $ 900.000.

Se você é um viajante ávido, logo abraçará o dólar canadense

Desta vez, em 2014, um dólar canadense valia 94 centavos americanos. Avançando três anos, um maluco vale apenas 77 centavos de dólar. A desvalorização do dólar canadense realmente beneficiou o setor exportador (nossos produtos são mais competitivos no mercado mundial), mas prejudicou os canadenses que viajam.

Quando as taxas de juros sobem, o mesmo acontece com o maluco. Isso ocorre apenas porque taxas de juros mais altas atraem capital estrangeiro – os investidores obtêm mais retorno ao estacionar seu dinheiro em um ambiente de juros altos. O fluxo de dinheiro estrangeiro para os bancos canadenses aumentará a demanda por moeda canadense e, portanto, o valor do dólar canadense.

É claro que existem outros fatores atenuantes, como inflação e preços do petróleo, que podem empurrar o maluco para baixo, mas com taxas de juros mais altas, há uma chance maior de que, a longo prazo, um dólar canadense valha mais do que agora.

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